UJ dalam dunia korelasi

Mata uang Yen jepang memang menarik hati... tidak saja dengan bunga yang amat sangat rendah sepanjang waktu namun juga memiliki habit yang lain daripada yang lain khususnya dalam dunia korelasi. Bagi sebagian trader , uj menjadi primadona mereka karena dianggap memiliki pergerakan yang mudah untuk diakomodir sementara yang lainnya lebih memilih GBPUSD. Sedangkan cross yen yaitu GBPJPY , terkenal sangat garang.... tingkat volatilitasnya sangat tinggi yang dikarenakan Gajah adalah korelasi triangular dari GU dan UJ.

Mata uang yen juga menjadi primodana bagi pelaku carry trade , demikian para pecinta hedge dengan mengakumulasikan keuntungan dari nilai overnight swap yang tentunya cukup besar diskount ratenya dibandingkan dengan mata uang yang lainnya. Dan menurut saya yen adalah komponen penggerak korelasi / cross trade yang sesungguhnya. Hal inilah yang menyebabkan UJ mudah untuk diakomodir oleh berbagai tipe system trading dan cross Jpy memiliki nilai yang berbeda dibandingkan dengan cross yang lain.

Yen , memang memiliki banyak keunikan termasuk dari habit pihak otoritas financial negara sakura tersebut sendiri dalam menjaga stabilitas mata uangnya demi menjaga stabilitas exim mereka. Dimana tidak jarang mereka sengaja menjatuhkan nilai yen agar mampu mengakomodir tingkatan ekspor otomative mereka ke seluruh dunia.

Bagi pemain basket trading system maupun index currency trading system , mereka sangat paham betapa pairs yen memiliki big potensial profit gaining ketika tools/indi/EA mereka mampu menanggap gejala yen sedang diapresiasi ataupun sebaliknya sebagaimana USD sebagai mata uang central pembanding.

Bagi anda yang belum berkenalan dengan yen , silahkan berkenalan dulu ... akrabilah semoga semuanya menjadi lebih jelas. Setidaknya itu bagi saya..... yang suka naek gajah....

Kenapa trader lebih suka teknikal analis?

Seorang kawan pernah memberi pesan bahwa seorang trader yang baek adalah trader yang mengawali pembelajarannya tentang dunia trading melalui fundamental side learning. Menurutnya karena jika seseorang sudah mengenal teknikal maka konsep pemahamannya akan terpaku dan terkurung dalam permainan grafik yang membuatnya enggan untuk keluar dari kondisi tersebut. Dan hal itu diyakininya membuat kenapa trader lebih suka menggunakan teknikal analis daripada fundamental analis.

Dia meyakini bahwa 80% trader kehilangan uang di pasar karena 80% trader berjudi di pasar dengan menggunakan teknikal analis. Meski terkesan kasar dengan menggunakan kosa kata “judi” namun hal tersebut bukan tanpa alasan karena menurutnya dengan hanya teknikal analis maka trader menutup mata dengan apa yang menjadi penggerak pasar dan bermain di untung-untungan berdasarkan habit dari pelaku market itu sendiri. Trader hanya terpaku pada rasio risk-rewards dan peningkatan capitalnya secara cepat dan konsisten tanpa mau memahami kenapa dan ada apa disana sehingga chart terbentuk seperti itu.

Menurutku ada beberapa sebab seorang trader itu lebih senang bermain ‘hanya” di teknikal trading :
- Jangan percaya isu , percaya apa yang terjadi.
- Teknikal analis , adalah wilayah pembelajaran yang terbatas
- Kemampuan diri
- Tipe diri sang trader

Tidak ada seorangpun yang tahu semenit kedepan harga akan bergerak kemana , meski seseorang itu memiliki info yang tercepat tentang news yang baru saja diriliskan tetap saja dia tidak pernah tahu apa yang akan menjadi reaksi market. Hal ini secara tidak sadar sesungguhnya turut berperan serta menutup semangat seorang trader untuk terus belajar sehingga cukup dan berhenti di wilayah yang menurut mereka aman dan tidak memberatkan , terlebih wilayah aman tersebut mampu terbukti menghasilkan profit yang konsisten baginya. Wilayah aman itu kita kenal sebagai teknikal analis.

Selain bisa menjadi wilayah aman , teknikal analis adalah sebuah pembelajaran yang terbatas dan tidak membutuhkan waktu , tenaga dan pikiran untuk terus menerus dipelajari sebagaimana di fundamental meski sebenarnya demikian halnya dengan fundamental. Mereka setelah masa pembelajarannya hanya butuh mereview kreatifitas baru dalam bentuk system trading yang terus menerus muncul untuk menyempurnakan system trading mereka dan hal ini menjadi sebuah keasyikan tersendiri yang membuat fundamental terlupakan.

Menjadi seorang teknikal trader bukanlah suatu yang buruk karena dalam bertrading yang diperhitungkan adalah hasil akhir dari kondisi capital yang dimiliki. Menjadi seorang teknikal trader bisa jadi adalah hal yang terbaik bagi diri mereka karena hal ini bisa diartikan mereka memahami kondisional kemampuan diri dan sebagai bentuk penyesuaian atas keterbatasan yang ada dalam dirinya sebagai seorang trader karena tidak semua trader memiliki kemampuan yang sama dalam hal memahami.

Atau memang menjadi sebuah pilihan sesuai dengan sifat dan kepribadian trader itu sendiri dimana trading adalah sebuah wilayah yang bisa dipahami dari banyak sudut mulai dari sudut yang paling sederhana yaitu sekedar naek turun harga hingga ekonomi kompleks.

Mungkin permasalahan justru terletak di… apakah seorang teknikal trader tsb menyadari kenapa dirinya menjadi seorang teknikal trader?

Wilayah trading…..teknikal dan fundamental

Bagi tehnikal trader mungkin hal-hal yang memusingkan berkaitan dengan news funda yang saban hari muncul tidaklah sesuatu yang dianggap penting karena bagi mereka tidak pernah ada yang tahu harga akan bergerak kemana meski seseorang mendapatkan info level 1 dalam news fundamental.

Seorang teknikal trader mungkin akan lebih peduli dengan hal-hal yang berkaitan dengan range harga , hilo , power market movement atau hal-hal lain yang kental hubungannya dengan teknikal trading seperti garis-garis resistens dan support.

Dan sebagian besar teknikal trader akan lebih suka menghindar bertrading ketika dekat dengan high impact news release hingga beberapa saat news setelah dirilis karena volatillitasnya akan memporak-porandakan perhitungan teknikal mereka. Karena konsep habit yang biasanya berjalan di market secara teknikal biasanya hanya mampu mengadopsi news middle dan low yang tidak terlalu volatile dan masih dalam range pergerakan harian.

Pergerakan harga sendiri menurutku memang memiliki 2 wilayah akibat yaitu :
- Wilayah Teknikal
- Wilayah Fundamental

Wilayah teknikal biasanya terjadi ketika news high impact tidak dirilis misalkan seperti pagi hari WIB hingga London-euro market open ( untuk non jpy ) , sore menjelang asian close dan menuju US market open dan US dying sampe asian open. Wilayah teknikal pergerakan harga lebih dikarenakan sentiment lanjutan dari news yang ada namun sangat terikat erat dengan garis-garis pembatas support dan resistens.

Hal yang berbeda ketika news dirilis , batas-batas support dan resisten mungkin yang berlaku hanya level 3 dan itupun masih dalam kategori mungkin. Batasan range harga bisa jadi tidak berlaku lagi demikian halnya dengan hilo , semua menjadi diluar rules teknikal yang biasa ditetapkan.Bahkan tidak jarang News yang benar-benar kuat seringkali masih berlanjut diarea teknikal misalkan market asian ketika mengadopsi news rilis US time meski batasan R/S memiliki kekuatan untuk membatasi pergerakan harga. Namun jika jpy news mengakomodir US news rilis sebelumnya maka kembali batasan-batasan itu akan dipatahkan.

Jika dalam sehari tidak ada news penting yang dirilis maka wilayah teknikal sangat berperan dalam hari tersebut dan penggunaan peran teknikal trading akan sangat bermanfaat bagi kita untuk mendulang keuntungan karena semua lebih dikarenakan oleh garis-garis resisten dan support.
Sebaiknya memang meski menjadi seorang teknikal trader murni jangan sampe menutup mata terhadap news funda setidaknya ketika news dirilis hingga beberapa saat setelahnya kecuali system trading yang diterapkan sudah mengakomodir kondisional yang biasa tercipta di kondisional high impact news funda rilis. Yang biasanya dilakukan oleh pengikut long term system trading........

Fundamental 13 - 17 April 2009

WIB	CNT	NEWS	CONS	PREV	FORC	SOURCE
Senin , Apr 13
21:30	CAD	BOC Bus. Outlook Survey
Selasa , Apr 14
5:45	NZD	Retail Sales m/m	-0.50%	-1.10%	-0.6%	Westpac
5:45	NZD	Core Retail Sales m/m	-0.10%	0.30%
8:30	AUD	NAB Business Confidence		-22
19:30	USD	Core Retail Sales m/m	0.10%	0.70%
19:30	USD	PPI m/m	0.00%	0.10%	0.00%	BHF-Bank
					-0.10%	Westpac
19:30	USD	Retail Sales m/m	0.30%	-0.10%	0.50%	BHF-Bank
					0.50%	TD-Bank
		-less autos	0.10%		0.00%	BHF-Bank
					0.20%	TD-Bank
19:30	USD	Core PPI m/m	0.10%	0.20%	0.10%	BHF-Bank
21:00	USD	Business Inventories m/m	-1.20%	-1.10%	-1.30%	BHF-Bank
21:30	USD	FOMC - Evans Speaks
Rabu , Apr 15
0:30	USD	Fed Chair.Bernanke Speaks
6:01	GBP	RICS House Price Balance	-77.20%	-78.30%
Tent.	AUD	NAB Quart. Bus. Conf.		-42
19:30	USD	Core CPI m/m	0.10%	0.20%	0.10%	BHF-Bank
					0.10%	TD-Bank
19:30	USD	CPI m/m	0.10%	0.40%	0.10%	BHF-Bank
					0.10%	Westpac
					0.10%	TD-Bank
19:30	USD	Empire State Manu. Index	-35	-38.2	-34	BHF-Bank
					-30	Westpac
20:00	USD	TIC Long-Term Purchases	17.3B	-43.0B	-15B	BHF-Bank
20:15	USD	Capacity Utilization Rate	69.70%	70.20%	69.50%	BHF-Bank
20:15	USD	Industrial Production m/m	-0.80%	-1.50%	-1.50%	BHF-Bank
					-0.80%	Westpac
20:30	USD	Crude Oil Inventories		1.7M
Kamis , Apr 16
0	USD	NAB Housing Index	10	9	9	BHF-Bank
1:00	USD	Beige Book
6:01	GBP	BRC Retail Sales Monitor y/y		-1.80%
14:15	CHF	PPI m/m	-0.20%	-0.60%
16:00	EUR	CPI y/y	0.60%	0.60%
16:00	EUR	Core CPI y/y	1.40%	1.70%
16:00	EUR	Industrial Production m/m	-2.60%	-3.50%	-2.4%	BHF-Bank
19:30	CAD	Manufacturing Sales m/m	2.10%	-5.40%	4.00%	TD-Bank
19:30	USD	Building Permits	0.55M	0.56M	0.56M	BHF-Bank
					0.57M	Westpac
19:30	USD	Housing Starts	0.53M	0.58M	0.52M	BHF-Bank
					0.52M	TD-Bank
					0.56M	Westpac
19:30	USD	Unemployment Claims	659K	654K	670K	BHF-Bank
21:00	USD	Philly Fed Manufact. Index	-31.8	-35	-34	BHF-Bank
					-32	Westpac
Jumat , Apr 17
0:00	USD	FOMC - Lockhart Speaks
5:45	NZD	CPI q/q	0.30%	-0.50%	0.30%	Westpac
6:50	JPY	Tertiary Ind. Activity m/m	-0.70%	0.40%
7:00	USD	FOMC - Yellen Speaks
8:30	AUD	Import Prices q/q	9.70%	10.80%	10.50%	Westpac
10:00	EUR	ECB Pres. Trichet Speaks
14:15	CHF	Retail Sales y/y	-0.20%	1.20%
15:00	CHF	SNB Chair. Roth Speaks
16:00	EUR	Trade Balance	-3.4B	-5.5B	-4.5	BHF-Bank
18:00	CAD	Core CPI m/m	0.20%	0.50%	0.40%	TD-Bank
18:00	CAD	CPI m/m	0.30%	0.70%	0.60%	TD-Bank
20:55	USD	Prelim UoM Cons. Sentiment	58.3	57.3	57.3	BHF-Bank
23:30	USD	Fed Chai. Bernanke Speaks
Sabtu , Apr 18
10:30	EUR	ECB Pres. Trichet Speaks
21:30	USD	FOMC - Kohn Speaks
22:45	USD	FOMC - Dudley Speaks